物流圈里風(fēng)起云涌，大家摩拳擦掌，都想干票大的！

去年，大集同運(yùn)、融輝物流這些“新玩家”帶著雄心壯志闖入大票零擔(dān)市場(chǎng)，攪動(dòng)了一池春水。然而，江湖從不平靜，今年開(kāi)年，大票零擔(dān)市場(chǎng)再次熱鬧起來(lái)。

今年1月，楊興運(yùn)，這位曾在物流江湖中留下無(wú)數(shù)傳說(shuō)的人物，重返江湖，創(chuàng)立了興滿(mǎn)物流，正式進(jìn)軍大票零擔(dān)市場(chǎng)。緊接著，中通快運(yùn)也不甘示弱，宣布旗下中通智運(yùn)正式進(jìn)軍大票零擔(dān)市場(chǎng)。

其實(shí)，近幾年，快運(yùn)企業(yè)如安能、百世、韻達(dá)等曾嘗試通過(guò)與專(zhuān)線(xiàn)合伙共生等策略跨界進(jìn)入大票零擔(dān)市場(chǎng)，順豐、中通等也向上延伸業(yè)務(wù)至大票零擔(dān)領(lǐng)域?；ヂ?lián)網(wǎng)平臺(tái)如滿(mǎn)幫、貨拉拉也通過(guò)算法匹配貨源和運(yùn)力，進(jìn)軍大票零擔(dān)領(lǐng)域。外資企業(yè)如德鐵信可也在開(kāi)拓自營(yíng)專(zhuān)線(xiàn)，布局大票零擔(dān)業(yè)務(wù)。

從老玩家來(lái)看，德坤、三志、聚盟等企業(yè)在大票零擔(dān)市場(chǎng)已提前多年進(jìn)行卡位，也形成相對(duì)不錯(cuò)的優(yōu)勢(shì)。

各路英雄豪杰紛紛登場(chǎng)，無(wú)疑是給這場(chǎng)混戰(zhàn)又添了一把火。當(dāng)下，擂臺(tái)已經(jīng)搭好，戰(zhàn)鼓已經(jīng)敲響，一場(chǎng)新的風(fēng)暴正在醞釀。

大佬入局 自帶流量加持

在這波新玩家中，最讓人矚目的共同點(diǎn)是，他們背后的創(chuàng)始人幾乎都是久經(jīng)沙場(chǎng)的老江湖，每個(gè)人背后都有一段傳奇故事。

比如大集同運(yùn)的創(chuàng)始人周軍，當(dāng)年他跟著百世創(chuàng)始人周韶寧一起創(chuàng)立了百世集團(tuán)，擔(dān)任第一任總經(jīng)理，2019年，他又加入壹米滴答，伴隨其組織結(jié)構(gòu)調(diào)整，被譽(yù)為加盟式零擔(dān)快運(yùn)網(wǎng)絡(luò)的先驅(qū)。

融輝物流的創(chuàng)始人祝建輝也是個(gè)傳奇人物。他曾創(chuàng)立后被百世收購(gòu)的全際通、還擔(dān)任了百世快運(yùn)的副總裁、安能物流的首席運(yùn)營(yíng)官，在物流圈摸爬滾打多年，積累了深厚的經(jīng)驗(yàn)和人脈。

還有興滿(mǎn)物流背后的楊興運(yùn)，作為物流江湖中的風(fēng)云人物，他曾是壹米滴答的創(chuàng)始人兼CEO，一手將這家公司帶上了行業(yè)舞臺(tái)，擅長(zhǎng)在復(fù)雜的利益關(guān)系中整合平衡多方勢(shì)力。

這些老江湖的名字就像一塊塊金字招牌，自帶流量和話(huà)題，能以最快速度聚集財(cái)力物力人力。因此，創(chuàng)業(yè)還未正式開(kāi)始，大家就已經(jīng)議論紛紛，這些老江湖會(huì)如何重新書(shū)寫(xiě)大票零擔(dān)市場(chǎng)的傳奇。

在這些老將之外，中通近日也宣稱(chēng)要通過(guò)中通智運(yùn)正式進(jìn)軍大票零擔(dān)市場(chǎng)。那么，這些新玩家打法如何？誰(shuí)能脫穎而出？

其中大集同運(yùn)定位于300kg-3T零擔(dān)市場(chǎng)，側(cè)重物流科技和資源整合，采用區(qū)域加盟方式，吸引物流企業(yè)和網(wǎng)點(diǎn)構(gòu)建大零擔(dān)網(wǎng)絡(luò)，但隨后聲音逐漸減少，可能與資金問(wèn)題有關(guān)。

融輝物流則宣稱(chēng)以20億元起網(wǎng)，更偏向重資產(chǎn)投入，包括車(chē)輛、線(xiàn)路和分撥中心，初期有地方國(guó)資的支持，從一開(kāi)始聚焦300kg-3T零擔(dān)市場(chǎng)，下沉至100kg-3T，僅用80天日均貨量便突破10000噸大關(guān)，創(chuàng)造了最快進(jìn)軍萬(wàn)噸俱樂(lè)部的行業(yè)紀(jì)錄。對(duì)于專(zhuān)線(xiàn)的整合方式，融輝物流希冀通過(guò)與專(zhuān)線(xiàn)合伙，無(wú)需專(zhuān)線(xiàn)投資或支付場(chǎng)地費(fèi)，通過(guò)貨物組合提升毛利并分成利潤(rùn)。

興滿(mǎn)物流宣稱(chēng)通過(guò)模式創(chuàng)新、數(shù)字化、智能化運(yùn)營(yíng)，來(lái)構(gòu)建一張點(diǎn)發(fā)全國(guó)、點(diǎn)點(diǎn)直達(dá)的大票零擔(dān)網(wǎng)絡(luò)。其雖未明確公開(kāi)其具體商業(yè)模式，但其背后，還藏著一位大佬——滿(mǎn)幫集團(tuán)董事長(zhǎng)兼CEO張暉。他的加入讓興滿(mǎn)物流的起點(diǎn)直接充滿(mǎn)想象力。業(yè)內(nèi)人士猜測(cè)，興滿(mǎn)物流的核心競(jìng)爭(zhēng)力在于，線(xiàn)上線(xiàn)下融合，即通過(guò)打通滿(mǎn)幫的線(xiàn)上運(yùn)力池與線(xiàn)下區(qū)域?qū)＞€(xiàn)和園區(qū)網(wǎng)絡(luò)，同時(shí)，楊興運(yùn)過(guò)往經(jīng)驗(yàn)表明，他更傾向于扶持區(qū)域龍頭而非取代顛覆，如此更利于實(shí)現(xiàn)各方的利益平衡，達(dá)到整合的目的。

值得一提的是，張暉雖持股興滿(mǎn)物流31.83%，但與上市公司滿(mǎn)幫并未有直接關(guān)系。興滿(mǎn)物流未來(lái)能否持續(xù)獲得資金支持以及如何發(fā)展，仍有待進(jìn)一步觀察。

中通智運(yùn)則憑借其網(wǎng)絡(luò)資源（中通快運(yùn)）和技術(shù)優(yōu)勢(shì)進(jìn)軍大票零擔(dān)市場(chǎng)。中通一貫的作風(fēng)來(lái)看，其秉承著穩(wěn)打穩(wěn)扎的打法，還取得了相當(dāng)不錯(cuò)的排名，相信在大票零擔(dān)也會(huì)如此。不過(guò)也有人指出，中通智運(yùn)目前只是要幫助專(zhuān)線(xiàn)解決落地配送的問(wèn)題，尚涉及具體干線(xiàn)運(yùn)輸業(yè)務(wù)，但未來(lái)尚不得知。

目前新玩家能否整合出清走出龍頭嗎？能否重塑市場(chǎng)？

這些物流老將紛紛涌入大票零擔(dān)市場(chǎng)，原因很簡(jiǎn)單——小票和快遞市場(chǎng)已經(jīng)競(jìng)爭(zhēng)激烈、格局穩(wěn)定，而大票零擔(dān)市場(chǎng)卻是一個(gè)萬(wàn)億級(jí)的“新藍(lán)海”，目前還沒(méi)有絕對(duì)的龍頭企業(yè)。盡管大票零擔(dān)市場(chǎng)尚未出現(xiàn)真正的全國(guó)性網(wǎng)絡(luò)公司，這意味著網(wǎng)絡(luò)模式還未完全驗(yàn)證。但過(guò)去十年，快運(yùn)市場(chǎng)經(jīng)歷了整合，跑出了幾家龍頭，這讓老將們覺(jué)得大票零擔(dān)市場(chǎng)也進(jìn)入了“整合加速期”，只要拼一把，自己或許就能成為那個(gè)龍頭。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，如果能成功搭建大票零擔(dān)網(wǎng)絡(luò)，如果能成功搭建大票零擔(dān)網(wǎng)絡(luò)，這將是中國(guó)物流行業(yè)最大、也最難啃的硬骨頭。

從各玩家的布局來(lái)看，起網(wǎng)方式大多離不開(kāi)“整合”。但也有資深從業(yè)者直言，整合專(zhuān)線(xiàn)幾乎是偽命題，很難真正形成合力。

一方面，從整合的時(shí)機(jī)看，經(jīng)濟(jì)下行導(dǎo)致貨量萎縮迫使專(zhuān)線(xiàn)降價(jià)求生，確實(shí)加速了低效專(zhuān)線(xiàn)的退出，但目前整合的主力可歸因?yàn)椤罢?技術(shù)”的雙重作用。比如，政策上新能源貨車(chē)的路權(quán)傾斜、稅務(wù)合規(guī)化，讓小微專(zhuān)線(xiàn)成本上升；低端物流園區(qū)的驅(qū)逐也讓專(zhuān)線(xiàn)被迫外遷或倒閉。技術(shù)上，滿(mǎn)幫、貨拉拉等數(shù)字貨運(yùn)平臺(tái)的出現(xiàn)，的確讓專(zhuān)線(xiàn)們公斤段范圍縮小，不得不降價(jià)維持貨量。但當(dāng)前行業(yè)可能處于“退出大于整合”的階段，退出企業(yè)的主流貨量轉(zhuǎn)移方向仍值得探討。許多專(zhuān)線(xiàn)企業(yè)仍具備較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，行業(yè)還缺“臨門(mén)一腳”——要么是資本的大規(guī)模介入，要么是模式效率的突破。

另一方面，從行業(yè)復(fù)雜性來(lái)看，大票零擔(dān)的整合難度遠(yuǎn)高于快遞和快運(yùn)。一是專(zhuān)線(xiàn)市場(chǎng)的分散性，源于其服務(wù)的非標(biāo)化和區(qū)域化?？爝f可以標(biāo)準(zhǔn)化分揀，但大票零擔(dān)很難用統(tǒng)一產(chǎn)品滿(mǎn)足所有客戶(hù)，大票零擔(dān)客群更偏制造業(yè)領(lǐng)域，很大程度上依賴(lài)區(qū)域和細(xì)分行業(yè)的合同物流，需要保留靈活的服務(wù)能力，這也限制了全網(wǎng)型大零擔(dān)網(wǎng)絡(luò)的形成。二是利益分配難題。整合專(zhuān)線(xiàn)不是純“收購(gòu)網(wǎng)點(diǎn)”，而是與一群“小老板”博弈，需要設(shè)計(jì)動(dòng)態(tài)分潤(rùn)機(jī)制，同時(shí)客戶(hù)遷移成本也不低。

參考美國(guó)的經(jīng)驗(yàn)，從政策放松到市場(chǎng)出清，大零擔(dān)市場(chǎng)最終形成穩(wěn)定格局耗時(shí)約30年，中國(guó)可能也需要更長(zhǎng)時(shí)間。

因此，未來(lái)5年，大票零擔(dān)市場(chǎng)的集中度提升或?qū)⒅饕l(fā)生在區(qū)域和垂直領(lǐng)域，未來(lái)可能形成“全國(guó)性網(wǎng)絡(luò)+區(qū)域龍頭+垂直專(zhuān)線(xiàn)”的三層結(jié)構(gòu)。不過(guò)，這種格局的形成需要時(shí)間，短期內(nèi)難以看到“一統(tǒng)江湖”的整合奇跡。

最后，回到主題：新玩家能否重塑大票零擔(dān)市場(chǎng)？短期來(lái)看，難度不小。

大票零擔(dān)的主要服務(wù)對(duì)象是制造業(yè)，而近年來(lái)制造業(yè)增長(zhǎng)緩慢，短期內(nèi)仍面臨貨量陣痛，這意味著大票零擔(dān)企業(yè)面對(duì)的僅是一個(gè)存量市場(chǎng)。在這個(gè)存量市場(chǎng)中，德坤、三志、聚盟等較早入局的企業(yè)憑借先發(fā)優(yōu)勢(shì)，發(fā)展相對(duì)穩(wěn)健。例如，德坤物流年?duì)I收已超過(guò)50億元，領(lǐng)跑專(zhuān)線(xiàn)企業(yè)，且前兩輪融資資金充裕；聚盟也在2024年底獲得了1.5億美元融資。

此外，盡管中長(zhǎng)期來(lái)看，產(chǎn)業(yè)升級(jí)和需求場(chǎng)景演化有望帶來(lái)新的增長(zhǎng)機(jī)遇，但新玩家想要撼動(dòng)市場(chǎng)格局，恐怕還需長(zhǎng)期投入和持續(xù)發(fā)力。

作者 | 物流麻將胡

來(lái)源 | 物流沙龍

此文系作者個(gè)人觀點(diǎn)，不代表物流沙龍立場(chǎng)